連接器是連接兩個(gè)元器件，傳輸電信號(hào)和光信號(hào)的電子元器件。連接器應(yīng)用廣泛，既存在于日常使用的消費(fèi)電子產(chǎn)品中，也出現(xiàn)在高端國(guó)防產(chǎn)品中。
連接器在汽車(chē)、通訊、工業(yè)、交通、家電、醫(yī)療等各個(gè)領(lǐng)域也都處處需要發(fā)揮作用。各個(gè)行業(yè)的技術(shù)升級(jí)都會(huì)給連接器市場(chǎng)帶來(lái)新的上升空間。
全球連接器市場(chǎng)規(guī)模穩(wěn)步增長(zhǎng)，近幾年增速放緩
全球連接器市場(chǎng)近 40 年來(lái)持續(xù)增長(zhǎng)，據(jù) Bishop&Associate 數(shù)據(jù)顯示，全球連接器市場(chǎng)從 1980 年的 594 億元增長(zhǎng)到 2016 年的 3643 億元，復(fù)合增長(zhǎng)率高達(dá) 5.2%，近十年來(lái)增速放緩，復(fù)合增長(zhǎng)率為 2.6%。 雖然 2014 年之后連接器市場(chǎng)出現(xiàn)暫時(shí)性下滑，但隨之而來(lái)的經(jīng)濟(jì)復(fù)蘇與技術(shù)升級(jí)必將繼續(xù)帶動(dòng)這一產(chǎn)業(yè)向前快速發(fā)展。
以手機(jī)為例，一般具備簡(jiǎn)單功能的普通手機(jī)對(duì)精密連接器的需求量為 3-4 個(gè)，而一部具備了支付、拍照、音樂(lè)、視頻、上網(wǎng)等功能的智能手機(jī)對(duì)精密連接器的需求則能達(dá)到 8 至 12 個(gè)，有些手機(jī)僅僅 RF 連接器就用 3 個(gè)。高性能電子器件帶來(lái)的單個(gè)連接器價(jià)值的增加和整機(jī)上連接器數(shù)量的增加是已成為趨勢(shì)，這種趨勢(shì)為連接器市場(chǎng)繼續(xù)穩(wěn)步增長(zhǎng)提供有力保證。
全球連接器市場(chǎng)規(guī)模穩(wěn)步增長(zhǎng)，近幾年增速放緩
全球連接器市場(chǎng)近 40 年來(lái)持續(xù)增長(zhǎng)，據(jù) Bishop&Associate 數(shù)據(jù)顯示，全球連接器市場(chǎng)從 1980 年的 594 億元增長(zhǎng)到 2016 年的 3643 億元，復(fù)合增長(zhǎng)率高達(dá) 5.2%，近十年來(lái)增速放緩，復(fù)合增長(zhǎng)率為 2.6%。 雖然 2014 年之后連接器市場(chǎng)出現(xiàn)暫時(shí)性下滑，但隨之而來(lái)的經(jīng)濟(jì)復(fù)蘇與技術(shù)升級(jí)必將繼續(xù)帶動(dòng)這一產(chǎn)業(yè)向前快速發(fā)展。
以手機(jī)為例，一般具備簡(jiǎn)單功能的普通手機(jī)對(duì)精密連接器的需求量為 3-4 個(gè)，而一部具備了支付、拍照、音樂(lè)、視頻、上網(wǎng)等功能的智能手機(jī)對(duì)精密連接器的需求則能達(dá)到 8 至 12 個(gè)，有些手機(jī)僅僅 RF 連接器就用 3 個(gè)。高性能電子器件帶來(lái)的單個(gè)連接器價(jià)值的增加和整機(jī)上連接器數(shù)量的增加是已成為趨勢(shì)，這種趨勢(shì)為連接器市場(chǎng)繼續(xù)穩(wěn)步增長(zhǎng)提供有力保證。
汽車(chē)連接器占比第一，應(yīng)用型連接器是高端發(fā)展方向
按下游產(chǎn)業(yè)分類，連接器主要有汽車(chē)、通信、消費(fèi)電子、軍工、工業(yè)數(shù)類。下游產(chǎn)業(yè)的規(guī)模增長(zhǎng)與技術(shù)革新是推動(dòng)連接器市場(chǎng)增長(zhǎng)的主要因素。這些下游產(chǎn)業(yè)中，汽車(chē)連接器占比最大，占全球連接器市場(chǎng)的 23%；通信緊隨其后。并且隨著汽車(chē)電子化增加，與 4G、5G 網(wǎng)絡(luò)的布局，汽車(chē)與通信連接器仍將有很大發(fā)展空間。而在消費(fèi)電子領(lǐng)域，隨著可穿戴設(shè)備的發(fā)展，VR\AR 技術(shù)的突破，未來(lái)連接器的規(guī)模也將相當(dāng)可觀。
根據(jù)連接器的技術(shù)特點(diǎn)，可以將連接器分為應(yīng)用型和標(biāo)準(zhǔn)型。其中應(yīng)用型連接器主要包括汽車(chē)連接器和軍工連接器。這類連接器基本按需定制，這就要求連接器廠商極強(qiáng)的設(shè)計(jì)能力，根本不會(huì)出現(xiàn)消費(fèi)電子連接器幾個(gè)型號(hào)生產(chǎn)幾年的情況。軍工定制的連接器中，都為高端小批量。汽車(chē)連接器的生產(chǎn)規(guī)模略多于軍工，然而對(duì)質(zhì)量與設(shè)計(jì)的要求并沒(méi)有降低。對(duì)應(yīng)用型連接器來(lái)講，快速設(shè)計(jì)，大規(guī)模并高質(zhì)量的生產(chǎn)是其核心競(jìng)爭(zhēng)力。近些年來(lái)，連接器龍頭（泰科，安費(fèi)諾，Molex）紛紛向應(yīng)用型連接器市場(chǎng)傾斜。大陸的應(yīng)用型連接器龍頭中航光電也于近年躋身于世界前列。
另一類市場(chǎng)上占比極大的是標(biāo)準(zhǔn)型連接器。標(biāo)準(zhǔn)型連接器技術(shù)要求不高，設(shè)計(jì)固定，一個(gè)型號(hào)連接器通常可以在多個(gè)地方使用，并持續(xù)多年不變。這類連接器的主要競(jìng)爭(zhēng)點(diǎn)就在于批量化生產(chǎn)下的成本控制和質(zhì)量控制。所以標(biāo)準(zhǔn)化連接器廠家主要比拼生產(chǎn)線的產(chǎn)能產(chǎn)量和管理。臺(tái)灣鴻海/富士康與大陸的立訊精密就是此類連接器廠商中的佼佼者。<JH嘉輝防水連接器>
連接器行業(yè)特點(diǎn)
1）與半導(dǎo)體產(chǎn)業(yè)相比抗周期性強(qiáng)
連接器的上游產(chǎn)業(yè)主要是金屬、電鍍、塑膠等各類原材料，而下游產(chǎn)業(yè)廣泛分布于汽車(chē)，通信、消費(fèi)電子、航天軍事等領(lǐng)域，服務(wù)多行業(yè)客戶。不同行業(yè)的周期性、季節(jié)性不盡相同 ，總體而言連接器的市場(chǎng)波動(dòng)性不大。對(duì)比下圖中半導(dǎo)體和連接器從1994-2015 年二十年的發(fā)展，連接器行業(yè)的抗周期性不言自明。即使在 2009 年經(jīng)濟(jì)萎縮時(shí)，連接器市場(chǎng)的下降幅度仍然小于同期的半導(dǎo)體行業(yè)萎縮規(guī)模。
2）連接器與下游產(chǎn)業(yè)增速同步
連接器是電子元器件之間的連接橋梁，它的技術(shù)創(chuàng)新方向，生產(chǎn)制造標(biāo)準(zhǔn)自然也都適應(yīng)著下游產(chǎn)業(yè)的發(fā)展。當(dāng)下游市場(chǎng)提出更精細(xì)化的要求，連接器的標(biāo)準(zhǔn)也會(huì)提高，當(dāng)下游市場(chǎng)規(guī)模出現(xiàn)變動(dòng)，其對(duì)連接器的需求也會(huì)隨之增減。可以說(shuō)連接器市場(chǎng)是下游市場(chǎng)變化趨勢(shì)的一個(gè)投影。
從橫向來(lái)看，消費(fèi)電子連接器市場(chǎng)曾經(jīng)隨著消費(fèi)電子生產(chǎn)市場(chǎng)在日本-臺(tái)灣-大陸之間進(jìn)行轉(zhuǎn)移。華為作為通訊行業(yè)巨頭成長(zhǎng)起來(lái)之后，也帶動(dòng)了中航光電通訊連接器上的巨大飛升。
從縱向來(lái)看，連接器市場(chǎng)的每一次波動(dòng)也都是隨著下游市場(chǎng)的行情。2001 年網(wǎng)絡(luò)泡沫破滅，連接器市場(chǎng)隨之跳水。2009 年金融危機(jī)對(duì)電子終端市場(chǎng)造成嚴(yán)重打擊，連接器市場(chǎng)也隨之萎縮。所以，隨著各個(gè)下游市場(chǎng)在不同國(guó)家之間的差異化發(fā)展，連接器廠商的發(fā)展也將趨于個(gè)性化。
3）技術(shù)門(mén)檻相對(duì)較低，穩(wěn)定性為王
連接器作為電子元器件，處于供應(yīng)鏈價(jià)值的底端。以汽車(chē)為例，一臺(tái)汽車(chē)上需要300-500 個(gè)連接器，然其價(jià)值僅為整車(chē)價(jià)值的百分之一。連接器屬于整個(gè)供應(yīng)鏈中技術(shù)門(mén)檻較低的一環(huán)。相比其他核心元器件，連接器的技術(shù)門(mén)檻雖然較低，但作為連接各部分電子元件的樞紐，穩(wěn)定性要求卻極高。其原因有二：
首先，連接器一般用于兩個(gè)電子元器件交叉處，收到的沖擊、摩擦?xí)笥谄渌糠郑?/p>
其次，連接器在保護(hù)核心元件不受外界灰塵、溫度、輻射干擾的方面也起著重要的作用。
中國(guó)連接器市場(chǎng)投資機(jī)會(huì)在汽車(chē)連接器
最近 20 年我國(guó)連接器市場(chǎng)規(guī)模飛漲。從數(shù)量來(lái)看，中國(guó)連接器市場(chǎng)的增長(zhǎng)主要來(lái)自于三部分：汽車(chē)連接器，通信連接器與消費(fèi)電子連接器，而汽車(chē)連接器占中國(guó)連接器市場(chǎng)的半壁江山。隨著下游市場(chǎng)的汽車(chē)產(chǎn)能的不斷增加，且汽車(chē)連接器的國(guó)產(chǎn)替代空間巨大，汽車(chē)連接器前景廣闊，同時(shí)汽車(chē)連接器毛利率和持續(xù)盈利能力優(yōu)于其他種類的連接器。 我們認(rèn)為，無(wú)論是從發(fā)展前景還是盈利能力來(lái)看，我國(guó)連接器市場(chǎng)投資機(jī)會(huì)在汽車(chē)連接器。<JH嘉輝防水連接器>
我國(guó)連接器市場(chǎng)規(guī)模飛漲
全球連接器生產(chǎn)力近 20 年間不斷向中國(guó)轉(zhuǎn)移，我國(guó)連接器市場(chǎng)從 20 年前的近乎于無(wú)發(fā)展到至今的全球第一大連接器市場(chǎng)，從 1997 年的 24 億元，發(fā)展到 15 年的 1015億元，市場(chǎng)份額從 97 年的 1%上升到 15 年的 28%。中國(guó)連接器市場(chǎng)在將近 20 年間年復(fù)合增長(zhǎng)率高達(dá) 23.07%，遠(yuǎn)高于 3.97%的全球連接器年復(fù)合增長(zhǎng)率。
隨中國(guó)汽車(chē)產(chǎn)能突飛猛進(jìn)，汽車(chē)連接器下游市場(chǎng)前景廣闊
這主要與近 20 年間中國(guó)汽車(chē)產(chǎn)量爆發(fā)性的增長(zhǎng)有關(guān)。從 2006 年到 2015 年，我國(guó)汽車(chē)行業(yè)在世界范圍內(nèi)的份額從 10%上升至 42%，2006 年我國(guó)傳統(tǒng)汽車(chē)產(chǎn)量?jī)H為 719萬(wàn)輛，到 2015 年達(dá)到了 2450 萬(wàn)輛，15 年間復(fù)合增長(zhǎng)率達(dá)到了 17.3%，遠(yuǎn)遠(yuǎn)高于了同期的世界汽車(chē)產(chǎn)量 3.05%的復(fù)合增長(zhǎng)率。與汽車(chē)市場(chǎng)發(fā)展相一致的，是汽車(chē)連接器的市場(chǎng)。每一臺(tái)汽車(chē)上的連接器價(jià)值總和約為 2000 元，到 2015 年，我國(guó)汽車(chē)連接器市場(chǎng)規(guī)模已經(jīng)高達(dá) 490 億。
汽車(chē)連接器持續(xù)放量能力強(qiáng)，國(guó)產(chǎn)可替代空間大
與定制化軍工產(chǎn)品不同，汽車(chē)連接器持續(xù)放量能力優(yōu)秀。下游汽車(chē)生產(chǎn)廠商一旦確定一款車(chē)型，此款車(chē)型所需的數(shù)百個(gè)汽車(chē)連接器的型號(hào)在整個(gè)周期都很難改變。因此中國(guó)自主品牌車(chē)廠的發(fā)展會(huì)極大的刺激對(duì)汽車(chē)連接器的持續(xù)需求，且穩(wěn)定的訂單幫助汽車(chē)連接器廠商降低成本。然而近 20 年間中國(guó)汽車(chē)連接器市場(chǎng)雖然發(fā)展迅速，但是其國(guó)產(chǎn)化替代程度進(jìn)展緩慢，遠(yuǎn)遠(yuǎn)被通信連接器與消費(fèi)連接器的國(guó)產(chǎn)化速度甩在后面。中國(guó)汽車(chē)連接器的市場(chǎng)仍有超過(guò) 80%被國(guó)外連接器制造商所壟斷。
其他種類連接器發(fā)展暫時(shí)進(jìn)入平臺(tái)期
我國(guó)通信連接器行業(yè)的興盛歸功于華為、中興的崛起，消費(fèi)電子連接器的崛起主要受益于過(guò)去 20 年間消費(fèi)電子制造業(yè)的產(chǎn)業(yè)從臺(tái)灣向大陸的轉(zhuǎn)移。從國(guó)產(chǎn)化率來(lái)看，通信連接器與消費(fèi)電子連接器基本上已經(jīng)實(shí)現(xiàn)完全的國(guó)產(chǎn)化替代。
通信連接器增長(zhǎng)點(diǎn)主要在 2G、3G 和 4G 的更新?lián)Q代，每一次通信技術(shù)的提升為通信連接器帶來(lái)巨大的增量空間，而下一代通信技術(shù) 5G 預(yù)計(jì)最早將于 2020 年開(kāi)始推向商業(yè)化，因此這三年通信連接器恐難有爆發(fā)式增長(zhǎng)。
我國(guó)消費(fèi)電子連接器的主要下游廠商是智能手機(jī)廠商，目前智能手機(jī)市場(chǎng)滲透率超90%，難有第二次引爆增長(zhǎng)。經(jīng)過(guò) 5 年多的發(fā)展，中國(guó)智能手機(jī)市場(chǎng)規(guī)模由 2011年的 1.2 億部升至 2015 年的 4.341 億部，但是年增速已經(jīng)大幅下滑近僅有個(gè)位數(shù)。從 2015 年開(kāi)始，國(guó)內(nèi)智能手機(jī)市場(chǎng)呈現(xiàn)飽和的趨勢(shì)，預(yù)計(jì) 2016 年的市場(chǎng)規(guī)模在4.4 億部左右，較 2015 年大體持平。<JH嘉輝防水連接器>
汽車(chē)連接器毛利率優(yōu)勢(shì)明顯
汽車(chē)連接器的持續(xù)盈利能力優(yōu)于消費(fèi)電子連接器、軍工連接器與通信連接器。我們以河南天海作為汽車(chē)連接器的代表，以立訊精密作為消費(fèi)電子連接器代表，航天電器作為軍工連接器代表，而中航光電光模塊部分作為通信連接器代表。可以得出，其汽車(chē)連接器的毛利率穩(wěn)定在 30%左右。而其他種類連接器毛利率則徘徊在 15%左右，汽車(chē)連接器毛利率優(yōu)勢(shì)明顯。而且汽車(chē)連接器降價(jià)大約為 1%，而消費(fèi)電子降價(jià)水平為15%-20%，因此汽車(chē)連接器在持續(xù)盈利能力上優(yōu)于消費(fèi)電子。
汽車(chē)連接器國(guó)產(chǎn)化的條件有哪些？
下游市場(chǎng)國(guó)產(chǎn)化是所有類別連接器國(guó)產(chǎn)化的前提
由于連接器行業(yè)與下游終端客戶聯(lián)系十分緊密， 只有下游客戶國(guó)產(chǎn)化之后，才能促進(jìn)連接器的國(guó)產(chǎn)化。以消費(fèi)電子、通信連接器的國(guó)產(chǎn)化之路為例，它們都是在下游終端客戶實(shí)現(xiàn)了國(guó)產(chǎn)替代化后，才實(shí)現(xiàn)了連接器的國(guó)產(chǎn)化替代。我們通過(guò)三個(gè)例子（兩個(gè)成功，一個(gè)失?。﹣?lái)證明下游行業(yè)國(guó)產(chǎn)化對(duì)于上游零部件國(guó)產(chǎn)化的重要性。
連接器國(guó)產(chǎn)化例子一：消費(fèi)電子產(chǎn)業(yè)轉(zhuǎn)移邏輯促使連接器市場(chǎng)的繁榮
七八十年代起，世界制造業(yè)中心開(kāi)始由日本向臺(tái)灣轉(zhuǎn)移，鴻海集團(tuán)抓住機(jī)遇，在 1981年成功開(kāi)發(fā)了連接器，正式進(jìn)入連接器領(lǐng)域，并積極布局全產(chǎn)業(yè)鏈，逐步成為一家成世界著名代工廠。1988 年，臺(tái)灣鴻海將當(dāng)時(shí)利潤(rùn)附加值最低的連接器制造剝離出來(lái)，在深圳建廠，富士康由此建立。隨后，富士康復(fù)制了其母公司的發(fā)家之路，以連接器起家，之后以精湛的代工技術(shù)和良好的企業(yè)關(guān)系拓展到全產(chǎn)業(yè)鏈的代工，在 2004 年成為了全球第一大 3C 代工廠。
2004 年，出身于富士康的王來(lái)春創(chuàng)辦了立訊精密的前身立訊有限公司。立訊有限公司專注于連接器的研發(fā)、生產(chǎn)和銷售，產(chǎn)品主要應(yīng)用于 3C、汽車(chē)和通訊等領(lǐng)域。該公司初期客戶均為內(nèi)銷客戶，包括聯(lián)想、同方、方正三大國(guó)內(nèi)電腦品牌廠商，隨后開(kāi)始承接從富士康剝離而出的連接器內(nèi)地訂單。在代工之余，立訊精密重視研發(fā)，提升技術(shù)，在 2010 年成功 A 股上市，占據(jù)了國(guó)內(nèi)消費(fèi)電子連接器市場(chǎng)上了半壁江山。<JH嘉輝防水連接器>
連接器生產(chǎn)從臺(tái)灣鴻海到深圳富士康再到立訊精密的交接過(guò)程，終端市場(chǎng)為王這句話毫不夸張，富士康的連接器訂單來(lái)自臺(tái)灣鴻海這一全球著名 3C 代工廠，它就掌握了3C 市場(chǎng)中最大的一塊蛋糕，自然發(fā)展的風(fēng)生水起。其后同樣與終端市場(chǎng)上的富士康關(guān)系緊密的立訊精密也在短時(shí)間內(nèi)站穩(wěn)腳跟，蒸蒸日上。因此，想要連接器的國(guó)產(chǎn)化替代，還需借助終端市場(chǎng)國(guó)產(chǎn)化替代的東風(fēng)。
連接器國(guó)產(chǎn)化例子二：華為助力國(guó)產(chǎn)通信連接器的發(fā)展
1987 年成立至今，華為從一家生產(chǎn)用戶交換機(jī)（PBX）的香港公司的銷售代理成長(zhǎng)為如今全球電信設(shè)備領(lǐng)域的佼佼者，發(fā)展速度可謂迅猛。而華為能迅速搶占全球通訊市場(chǎng)，除了其優(yōu)越的技術(shù)研發(fā)能力之外 ，還因?yàn)槠渚薮蟮膬r(jià)格優(yōu)勢(shì)。為了控制成本，擴(kuò)大價(jià)格優(yōu)勢(shì)，華為謀求與國(guó)內(nèi)連接器廠商的合作 。通訊連接器在連接器中屬于工業(yè)類連接器，有較高的技術(shù)要求。 軍工出身技術(shù)先進(jìn)的中航光電與華為一拍即合，開(kāi)始通信 連接器市場(chǎng)的探索。此后，公司民用連接器產(chǎn)品比重逐年上升, 07 年收入占比達(dá)到56.19%,超越軍用連接器成為公司收入增長(zhǎng)的主要來(lái)源。2009年金融危機(jī)之際，中航光電也靠 3G 通訊連接器的訂單發(fā)展紅火。接下來(lái)的 4G 通訊發(fā)展機(jī)遇中航光電也沒(méi)有錯(cuò)過(guò)，持續(xù)增長(zhǎng)，成為中興、華為等主流通訊巨頭連接器配套服務(wù)的主要提供商，也成長(zhǎng)為了非消費(fèi)電子領(lǐng)域的連接器龍頭。
中航光電順利開(kāi)拓民用連接器市場(chǎng)的過(guò)程中，軍工連接器制造積累的技術(shù)確實(shí)是基石所在。但華為在全世界通訊市場(chǎng)上迅猛發(fā)展也是它完成通訊連接器市場(chǎng)布局的有力支持。
連接器國(guó)產(chǎn)化反例一：為何臺(tái)灣地區(qū)的汽車(chē)電子業(yè)沒(méi)有發(fā)展起來(lái)？
臺(tái)灣的消費(fèi)紀(jì)電子產(chǎn)業(yè)從上世紀(jì) 40 年代興起，受益于國(guó)際電子產(chǎn)業(yè)轉(zhuǎn)移的大邏輯，以進(jìn)口元器件組裝收音機(jī)起家，發(fā)展至今已成為世界上不可或缺的電子產(chǎn)品生產(chǎn)基地。迄今為止，臺(tái)灣電子產(chǎn)業(yè)在筆記本電腦的生產(chǎn)與代工、晶圓代工和 IC 設(shè)計(jì)、電子產(chǎn)品組裝、LCD 面扳、手機(jī)芯片系統(tǒng)以及通信、多點(diǎn)觸控模塊、3D 面板、電子紙、WiMAX和鋰電池等行業(yè)都占據(jù)了絕對(duì)優(yōu)勢(shì)地位。
然而汽車(chē)電子在臺(tái)灣的發(fā)展卻舉步維艱，主要是因?yàn)榕_(tái)灣在汽車(chē)電子這一領(lǐng)域，始終沒(méi)有一個(gè)成規(guī)模的下游汽車(chē) 市場(chǎng)。但同樣下游市場(chǎng)匱乏的消費(fèi)電子市場(chǎng)可以帶領(lǐng)臺(tái)灣騰飛幾十年，汽車(chē)電子卻連短暫輝煌都未曾有過(guò)。這又取決于手機(jī)筆記本這類消費(fèi)品與汽車(chē)在供應(yīng)鏈上的巨大差異。
消費(fèi)電子品本身的體積較小，質(zhì)量較輕，零部件則更為小巧，易于遠(yuǎn)途運(yùn)輸。此外，消費(fèi)電子的需求大，更新?lián)Q代快，還有一部分零部件在不同電子品中規(guī)格一致。這種零部件的生產(chǎn)一旦實(shí)現(xiàn)批量化就會(huì)產(chǎn)生巨大的規(guī)模效應(yīng)。 臺(tái)灣廠商正是抓住了這個(gè)機(jī)會(huì)，利用批量化生產(chǎn)帶來(lái)的高質(zhì)量和高利潤(rùn)迅速成為全球消費(fèi)電子的代工廠。<JH嘉輝防水連接器>
而汽車(chē)平均重達(dá) 3-4 噸，運(yùn)輸成本和遠(yuǎn)途損耗十分巨大，因此汽車(chē)整車(chē)廠的的建立會(huì)跟隨著汽車(chē)消費(fèi)市場(chǎng)轉(zhuǎn)移。 同樣，這些整車(chē)廠也會(huì)考慮到零件的運(yùn)送成本，偏好于就地取材，與當(dāng)?shù)氐呐浼S合作。即使在整車(chē)廠剛剛建立時(shí)，當(dāng)?shù)嘏浼S尚未發(fā)展起來(lái)，這種地緣優(yōu)勢(shì)也會(huì)迅速扶植起一批當(dāng)?shù)仄髽I(yè)。這就是汽車(chē)產(chǎn)業(yè)的集群效應(yīng)。美國(guó)底特律汽車(chē)城的形成就是這種集群效應(yīng)最直觀的體現(xiàn)?？v觀全球汽車(chē)整車(chē)制造商，幾乎沒(méi)有跨國(guó)取材，運(yùn)輸零件。
臺(tái)灣的人口和地域限制了的汽車(chē)消費(fèi)市場(chǎng)，弱勢(shì)的汽車(chē)消費(fèi)市場(chǎng)又限制了汽車(chē)產(chǎn)業(yè)的發(fā)展。僅以 2015 年為例，這一年臺(tái)灣汽車(chē)市場(chǎng)銷量為 42.1 萬(wàn)輛， 而中國(guó)大陸傳統(tǒng)汽車(chē)了則達(dá)到了 2450 萬(wàn)輛，是臺(tái)灣市場(chǎng)的 50 多倍。這種得天獨(dú)厚的市場(chǎng)優(yōu)勢(shì)，為孕育出優(yōu)秀的汽車(chē)連接器提供了堅(jiān)實(shí)的基礎(chǔ)。而在汽車(chē)產(chǎn)業(yè)終端市場(chǎng)上先天不足的臺(tái)灣， 擁有再好的代工技術(shù)和價(jià)格優(yōu)勢(shì)都難以在汽車(chē)電子產(chǎn)業(yè)上形成突破。
在實(shí)現(xiàn)下游市場(chǎng) 國(guó)產(chǎn)化之后，連接器公司自身需要什么條件能使汽車(chē)連接器國(guó)產(chǎn)化？
之前我們提到，汽車(chē)連接器國(guó)產(chǎn)化的首要條件在于下游汽車(chē)制造業(yè)的國(guó)產(chǎn)化，那么在達(dá)到下游制造國(guó)產(chǎn)化之后，國(guó)內(nèi)連接器公司需要達(dá)到什么要求才能使汽車(chē)連接器實(shí)現(xiàn)國(guó)有替代進(jìn)口呢？ 我們可以從汽車(chē)連接器在連接器的特殊性來(lái)分析這兩個(gè)條件：
汽車(chē)連接器制造商必須有類似軍工連接器 制造商的設(shè)計(jì)能力
汽車(chē)連接器的技術(shù)要求介于消費(fèi)電子與軍工電子之間，軍工連接器的穩(wěn)定要求極高，一個(gè)軍工連接器一般要使用數(shù)十年之久，并且會(huì)在各種嚴(yán)苛的環(huán)境中使用，需要考慮到防塵、防水、防輻射、防干擾等方方面面，軍工連接器制造商對(duì)于技術(shù)的投入相當(dāng)可觀。而消費(fèi)電子連接器的技術(shù)需求則相對(duì)較低，消費(fèi)電子本身的更新?lián)Q代就極快，一個(gè)手機(jī)的生命周期一般也就 2 年左右，連接器只要能保證其期間內(nèi)穩(wěn)定性就可以。而汽車(chē)連接器的技術(shù)難度介于兩者之間，使用時(shí)間短于軍工，但長(zhǎng)于消費(fèi)電子，使用環(huán)境即不如軍工嚴(yán)苛，也沒(méi)有消費(fèi)電子那么正常。 汽車(chē)連 接器的制造商必須有類似軍工連接器制造商的設(shè)計(jì)能力。<JH嘉輝防水連接器>
汽車(chē)連接器制造商必須有類似消費(fèi)電子連接器制造商的自動(dòng)化生產(chǎn)條件
消費(fèi)電子市場(chǎng)容量大，更新?lián)Q代快，本身對(duì)標(biāo)準(zhǔn)化、批量化生產(chǎn)的需求就比較大，而同類消費(fèi)電子中的一些連接器插件也會(huì)保持一致性，所以消費(fèi)電子連接器同一型號(hào)的生產(chǎn)需求極大。為適應(yīng)消費(fèi)電子連接器的這一特性，消費(fèi)電子連接器生產(chǎn)商的供應(yīng)鏈管理和自動(dòng)化程度都十分出眾。而與之相對(duì)應(yīng)的軍工連接器由于其高端小批量的特點(diǎn)，自動(dòng)化程度相對(duì)較低。而汽車(chē)產(chǎn)業(yè)連接器介于消費(fèi)電子連接器的低端大批量與軍工連接器的高端小批量之間 。 一般情況下，同 汽車(chē)連接器的生產(chǎn)規(guī)模 比消費(fèi)電子少，比軍工電子多，所以汽車(chē)連接器制造商對(duì)自動(dòng)化的需求沒(méi)有消費(fèi)電子高，但遠(yuǎn)高于軍工。汽車(chē)連接器的制造商還是需要具有類似消費(fèi)電子連接器的自動(dòng)化生產(chǎn)條件的。
我國(guó)連接器廠商進(jìn)軍汽車(chē)連接器市場(chǎng)的時(shí)機(jī)已經(jīng)到來(lái)
從汽車(chē)連接器的行業(yè)屬性看來(lái)，其發(fā)展的歷程必會(huì)在消費(fèi)電子連接器與軍工電子連接器之后。在 10 年之前，我國(guó)整個(gè)消費(fèi)電子的市場(chǎng)都方興未艾，消費(fèi)電子連接器廠商自然也無(wú)跡可尋。10 年前的軍工連接器廠商也并沒(méi)有經(jīng)歷國(guó)企改革，大部分高端技術(shù)還在僵化的體制中，難以轉(zhuǎn)入民用。我國(guó)整個(gè)連接器市場(chǎng)在當(dāng)時(shí)幾乎處于真空狀態(tài)，自然沒(méi)有一家廠商可以抗衡外商汽車(chē)連接器，所以，雖然我國(guó)的汽車(chē)工業(yè)在 2002 年加入世貿(mào)組織之后就已經(jīng)飛速發(fā)展，然而汽車(chē)連接器這塊巨大的蛋糕仍然落入了外商連接器的手中。
而如今，我國(guó)消費(fèi)電子和軍工電子連接器領(lǐng)域都已經(jīng)完成了國(guó)產(chǎn)化布局。消費(fèi)電子連接器廠商的供應(yīng)鏈管理和自動(dòng)化生產(chǎn)已經(jīng)不遜色于任何一家外商。而立足于軍工連接器的多家廠商也經(jīng)歷了國(guó)企改革，早已將軍用技術(shù)轉(zhuǎn)為民用。我相信，這兩類國(guó)產(chǎn)連接器廠商各自發(fā)揮自身優(yōu)勢(shì)并積極學(xué)習(xí)對(duì)方優(yōu)勢(shì)，雙管齊下，共同進(jìn)軍汽車(chē) 連接器市場(chǎng)指日可待
新能源汽車(chē)連接器彎道超車(chē)已成現(xiàn)實(shí)
在國(guó)家政策大力支持下，新能源汽車(chē)近幾年發(fā)展勢(shì)頭兇猛。根據(jù)中汽協(xié)數(shù)據(jù)統(tǒng)計(jì)，2016 年我國(guó)實(shí)現(xiàn)新能源汽車(chē)生產(chǎn) 51.7 萬(wàn)輛，同比增長(zhǎng) 51.7%；實(shí)現(xiàn)銷售 50.7 萬(wàn)輛，同比增長(zhǎng) 53%。這些新崛起的新能源汽車(chē)制造廠商基本為國(guó)內(nèi)廠商，比如比亞迪、奇瑞、江淮、宇通、一汽、二汽，實(shí)現(xiàn)下游廠商國(guó)產(chǎn)化。
從技術(shù)上來(lái)說(shuō)，新能源汽車(chē)連接器為高壓連接器，其連接器需要更強(qiáng)的高壓和更大的電流，而傳統(tǒng)汽車(chē)連接器為低壓連接器，因此新能源汽車(chē)的連接器技術(shù)比傳統(tǒng)汽車(chē)連接器要求更高。我國(guó)連接器經(jīng)過(guò)多年技術(shù)積累，以及在新能源汽車(chē)的提前布局，無(wú)論是在設(shè)計(jì)能力還是自動(dòng)化生產(chǎn)能力，已經(jīng)滿足新能源汽車(chē)連接器所要求的技術(shù)水平。在下游廠商國(guó)產(chǎn)化和技術(shù)能力積累足夠的兩大條件滿足的前提下，國(guó)內(nèi)廠商已經(jīng)占領(lǐng)新能源汽車(chē)連接器的制高點(diǎn)，在這個(gè)新的領(lǐng)域?qū)崿F(xiàn)彎道超車(chē)，打破外商在傳統(tǒng)汽車(chē)連接器的壟斷地位。
為何說(shuō)汽車(chē)連接器外商壟斷格局已經(jīng)被打破？
中資車(chē)廠井噴發(fā)展，快速搶占市場(chǎng)
自中國(guó) 2002 年加入 WTO 后，我國(guó)汽車(chē)制造行業(yè)迎來(lái)井噴式發(fā)展，其銷售規(guī)模、生產(chǎn)數(shù)量逐年以幾何倍數(shù)增加。越來(lái)越多的自主品牌開(kāi)始蓬勃發(fā)展，并全面融合進(jìn)世界汽車(chē)工業(yè)的體系。2010 年我國(guó)汽車(chē)產(chǎn)銷量躍居世界榜首，真正成為世界最大的汽車(chē)市場(chǎng)和汽車(chē)制造廠。目前，我國(guó)擁有紅旗、奇瑞、吉利、比亞迪、中華、夏利、哈飛等多個(gè)自主品牌。這些自主品牌的產(chǎn)能產(chǎn)量正逐年穩(wěn)步上升，根據(jù)我們的預(yù)計(jì)，到2020 年，我國(guó)自主品牌汽車(chē)的出貨量將是合資品牌的兩倍，逐漸將合資車(chē)廠甩下。汽車(chē)終端市場(chǎng)的漂亮翻身仗改善了國(guó)產(chǎn)連接器廠商的大環(huán)境。國(guó)有自主汽車(chē)品牌的蓬勃發(fā)展，為整車(chē)組裝零件制造等汽車(chē)產(chǎn)業(yè)鏈上的子行業(yè)都提供了良好的土壤。
國(guó)內(nèi)汽車(chē)連接器廠商逐步打破技術(shù)壁壘<JH嘉輝防水連接器>
汽車(chē)電子行業(yè)是一個(gè)非常注重技術(shù)累積的行業(yè)。在汽車(chē)工業(yè)進(jìn)行技術(shù)積累之時(shí)，中航光電和永貴電器等連接器龍頭企業(yè)也在進(jìn)行著汽車(chē)連接器的技術(shù)積累，這兩家企業(yè)連續(xù)五年之內(nèi)在研發(fā)/銷售的占比遠(yuǎn)超國(guó)際行業(yè)龍頭泰科和安費(fèi)諾。中航光電在新能源汽車(chē)連接器方面的技術(shù)積累早已超過(guò)了泰科，安費(fèi)諾等國(guó)際龍頭。傳統(tǒng)汽車(chē)連接器的技術(shù)壁壘已經(jīng)被中國(guó)連接器廠商攻破。
例子一：中航光電借其技術(shù)優(yōu)勢(shì)，成功成為新能源汽車(chē)連接器市場(chǎng)的龍頭
軍工連接器龍頭中航光電從 09 年開(kāi)始進(jìn)行新能源汽車(chē)連接器的布局，直至 12 年有第一份訂單，到后來(lái) 15 年新能源汽車(chē)行業(yè)的爆發(fā)導(dǎo)致其連接器銷售額的激增，整整花了 6 年時(shí)間。這六年時(shí)間，中航光電運(yùn)用強(qiáng)大的技術(shù)打入了汽車(chē)產(chǎn)業(yè)鏈，為汽車(chē)連接器國(guó)產(chǎn)化替代立下了一個(gè)重要的里程碑。
從技術(shù)要求來(lái)說(shuō)，新能源汽車(chē)的連接器技術(shù)比傳統(tǒng)汽車(chē)連接器要求更高。傳統(tǒng)汽車(chē)連接器為低壓連接器，然而新能源汽車(chē)連接器為高壓連接器，其連接器需要承受更強(qiáng)的高壓和更大的電流。但中航光電、永貴電器等連接器廠商通過(guò)自主研發(fā)，已經(jīng)掌握了新能源汽車(chē)連接器的技術(shù)，并交付使用，投入量產(chǎn)，形成規(guī)模。國(guó)內(nèi)做新能源汽車(chē)的重要廠商，包括比亞迪、奇瑞、江淮、宇通、一汽、二汽，都成為了他們的客戶。中航光電更是成為了新能源汽車(chē)領(lǐng)域電連接器的設(shè)備供應(yīng)商和電動(dòng)汽車(chē)行業(yè)連接器接口標(biāo)準(zhǔn)的制定者。
消費(fèi)電子的興起使國(guó)內(nèi)連接器廠商自動(dòng)化程度大幅提升
以立訊精密，得潤(rùn)電子、長(zhǎng)盈精密為代表的消費(fèi)電子連接器生產(chǎn)廠商已經(jīng)實(shí)現(xiàn)了自動(dòng)化生產(chǎn)和供應(yīng)鏈管理，并且在積極通過(guò)并購(gòu)的形式尋求汽車(chē)連接器市場(chǎng)上的突破。去年 12 月 29 日，得潤(rùn)電子收購(gòu)了柳州雙飛 60%股權(quán)。柳州雙飛是一家集設(shè)計(jì)、開(kāi)發(fā)、試驗(yàn)和規(guī)劃生產(chǎn)于一體的汽車(chē)線束生產(chǎn)企業(yè)，主要客戶包括上汽通用五菱、東風(fēng)柳汽、北汽福田、柳工機(jī)械等國(guó)內(nèi)知名汽車(chē)廠商。長(zhǎng)盈精密也下設(shè)了新能源汽車(chē)連接器事業(yè)部，并表示汽車(chē)電子連接器方面已有產(chǎn)品量產(chǎn)出貨。傳統(tǒng)汽車(chē)連接器廠商的技術(shù)優(yōu)勢(shì)和消費(fèi)電子連接器廠商的自動(dòng)化生產(chǎn)能力。必將給汽車(chē)連接器市場(chǎng)帶來(lái)新的波瀾。
